Полупроводниковые микросхемы — основа практически всех современных высокотехнологичных устройств; именно по этой причине аналитики рассматривают состояние глобального рынка полупроводников как один из важнейших опережающих индикаторов для мирового ИТ-сектора в целом. В середине октября в компании TrendForce, проанализировав текущую ситуацию с поставками микросхем, зафиксировали их рост сразу по нескольким важным направлениям, что можно интерпретировать как исчерпание накопленных прежде вендорами и ODM-изготовителями электроники складских запасов ниже приемлемого операционного уровня. А значит, следует ожидать через некоторое время возврата и всего мирового ИТ-рынка к долгожданному росту.
В частности, экспорт полупроводников из Южной Кореи в сентябре 2024 г. достиг наивысшего за всю историю наблюдений показателя, 13,63 млрд долл. США, на 36,3% больше, чем за тот же месяц в прошлом году. Из них чипов памяти было экспортировано на 8,72 млрд долл., — это прирост примерно 20% месяц к месяцу. Учитывая, что именно южнокорейские компании, Samsung и SK Hynix, занимают два первых места по мировым поставкам DRAM и NAND, аналитики интерпретируют столь значительное увеличение отгрузок как признак ожидаемого вскоре оживления во всех сегментах ИТ-рынка, где необходима оперативная и постоянная память, т. е. практически повсеместно.
Другой повод для оптимизма исследователи из TrendForce обнаружили в отчётах Таможенной службы КНР: по её данным, экспорт интегральных микросхем из страны увеличился за первые три квартала 2024 г. на 22% год к году, а их же импорт — на 13,5%. Материковый Китай экспортирует в основном чипы, произведённые по зрелым технологическим нормам, но как раз они востребованы по сути в любом высокотехнологичном устройстве, от модулей памяти (контроллер, управляющий работой микросхем DRAM) до системных плат, видеопанелей, автоэлектроники и т. п. Рост же импорта, который приходится по большей части на наиболее передовые в технологическом отношении микросхемы, свидетельствует о высокой активности сборщиков компьютерной техники внутри КНР, что, в свою очередь, открывает новые возможности для роста уже её поставок.
Наконец, японский Минфин отчитался об увеличении поставок в КНР оборудования для изготовления полупроводников только в августе 2024 г. до общей суммы в 1,3 млрд долл., что на внушительные 61,6% больше уровня предшествующего месяца. Ранее голландская компания ASML, ведущий в мире производитель такого оборудования, сообщала, что во II кв. текущего года поставила его в материковый Китай на 2,3 млрд евро, что на 21% превысило показатель первого квартала. На основании этих данных эксперты заключают, что даже в случае дальнейшего ужесточения высокотехнологичных санкций в отношении КНР, регулярно вводимых Минторгом США, китайская полупроводниковая отрасль продолжит активно работать, удовлетворяя растущий спрос как внутри, так и вовне страны. И поскольку спрос этот определённо есть, можно надеяться на постепенный переход мирового ИТ-рынка в целом от продолжающейся уже много кварталов стагнации к пусть даже скромному, но долгосрочному росту, даже в нынешних непростых макроэкономических реалиях, условно, где-то ближе к середине 2025 г.
