TrendForce

Первый квартал года почти для всех сегментов ИТ-рынка характеризуется сокращением поставок квартал к кварталу — сказывается затишье после распродаж в конце предыдущего года. Однако в I кв. 2024-го в компании TrendForce зафиксировали рост выручки поставщиков микросхем DRAM в мировом масштабе на 5,1% от уровня предыдущего квартала, — до 18,35 млрд долл. США (см. таблицу ниже). Парадокс, впрочем, здесь только кажущийся: хотя количественные поставки чипов оперативной памяти, как и полагается, снизились, но ощутимо выросли цены на оптовые партии этих СБИС, что и привело к взлёту финансовых поступлений на счета чипмейкеров.

Микросхемы DRAM начали дорожать ещё в IV кв. 2023 г., но за первые три месяца текущего года эта тенденция ещё более усилилась. Эксперты указывают, что на фоне довольно высоких складских запасов чипов памяти их производители могут позволить себе повышать цены на новые партии, не опасаясь дестабилизации цепочки поставок. Те заказчики, которые ориентируются на плановую реализацию своих проектов, продолжат получать со складов DRAM по прежним ценам (зафиксированным в заключённых ранее контрактах). Те же, кто стремится выгадать максимум прибыли от наращивания поставок широко востребованной сегодня вычислительной техники — серверов для тренировки и исполнения генеративных моделей искусственного интеллекта, прежде всего, — вполне в состоянии позволить себе определённую переплату по сверхплановым сделкам.

В пользу чипмейкеров играли и разнонаправленные ожидания рынка в части динамики спроса на ПК и смартфоны во втором квартале текущего года, который традиционно показывает более яркую динамику, чем первый. Поскольку макроэкономическая ситуация в мире продолжает оставаться неопределённой, изготовители пользовательских ИТ-устройств ориентируются на близкие горизонты планирования, что заставляет их предпочитать краткосрочные контракты на поставки компонентов (включая DRAM) длительным, и потому за микросхемы памяти они тоже вынуждены в среднем платить больше. В TrendForce ожидают, что и по итогам II кв. 2024-го рост средних цен на микросхемы памяти в оптовых поставках продолжится и может достичь по отдельным направлениям почти 20% квартал к кварталу.

Выручка поставщиков брендированной памяти DRAM в мире за I кв. 2024 г. в сравнении с IV кв. 2023 г., млн долл. США, её квартальная динамика, а также приходящиеся на отдельные компании доли рынка в указанные кварталы, %

Источник: TrendForce, июнь 2024